就在杨开几乎绝望的时候，国际市场上突然传来一则重大的经济消息，这一消息对恒生指数产生了巨大的负面影响。恒生指数开始急剧下跌。

“杨先生，指数下跌了，我们的做空计划成功了！”小李兴奋地喊道。

杨开松了一口气，但他知道，这场与市场的博弈还远远没有结束。他望着不断下跌的恒生指数，心中既有劫后余生的庆幸，也有对未来投资之路的深深思索。

杨开坐在那间熟悉的交易室里，周围的空气仿佛都凝固了。交易室里的灯光有些昏暗，只有电脑屏幕上闪烁的数字散发着冰冷的光。随着恒生指数从1892点下降到1052点，杨开知道，是时候仔细计算一下自己的收益了。

他此次投入的2亿资金，加上十倍杠杆，意味着他操控着价值20亿的投资组合做空恒生指数。每一点的恒生指数变动，都在他的计算之中被放大了十倍。

首先，计算指数下降的点数，1892 - 1052 = 840点。

按照他的投资规模，每点的价值计算起来稍微复杂一些。由于他是做空，他的收益计算为：（建仓点位 - 平仓点位）× 每点价值× 杠杆倍数× 投资份额。

先确定每点价值，假设根据市场规则和相关合约，每点价值为50元。

他的投资份额为2亿÷（1892×50）（这里是将资金换算成对应的指数点位份额）。

那么他的初步收益为：840×50×10×（2亿÷（1892×50）） = 840×50×10×（÷（1892×50）） ≈ 840×50×10×2114.16 = （元）

这看起来是一个非常可观的数字，但杨开清楚，这还远不是他最终能拿到手的钱，还有一系列的费用需要扣除。

银行贷款的利息是一笔不小的数目。2亿的银行贷款，年利率为12%，投资周期从建仓到平仓共三个月，利息支出为2亿×12%×（3÷12） = 600万。

杠杆交易的手续费按照交易金额的3%计算。买入（做空操作视为反向买入）时手续费为20亿×3% = 6000万，卖出（平仓）时因为市值变化，手续费为（20亿 + 收益）×3%，这里收益约为88.99亿，那么卖出手续费为（20亿 + 88.99亿）×3% = 32.697亿，手续费总共6000万 + 32.697亿 = 33.297亿。

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还有其他诸如监管费、印花税等杂项费用，大约500万。

扣除所有费用后的净收益为：88.亿 - 600万 - 33.297亿 - 500万 = 55.04788亿。

杨开看着这个数字，心中五味杂陈。虽然收益数字庞大，但他知道这背后是巨大的风险和压力。他想起了自己在整个过程中的提心吊胆，每一次指数的微小波动都让他心跳加速。

他知道自己在这场与市场的博弈中赢了，但也清楚下一次的投资可能就没有这么幸运了。他望着窗外繁华的街道，心中对未来的投资之路充满了敬畏，这一次的经历就像一场惊心动魄的冒险，他虽满载而归，但也深知市场的无情。

杨开的操作模式看似在这次恒生指数的做空交易中获得了巨额收益，但其中潜藏着诸多足以让人粉身碎骨的风险。

杨开动用了十倍杠杆，这意味着他的收益和亏损都被放大了十倍。当恒生指数的走势与他的预期相反时，哪怕是很小幅度的反向波动，他的损失都会以惊人的速度增长。例如，在他建仓做空后，如果恒生指数不是下跌而是上涨了100点，按照每点价值50元以及2亿的投资份额计算（2亿÷（1892×50）），他的损失就会达到100×50×10×（2亿÷（1892×50））≈5.285亿。这种放大效应就像一把高悬的达摩克利斯之剑，随时可能让他的资金瞬间归零。